谁负责退休计划?
当公司合并, 合并后的实体负责合并前提供的所有福利计划. 收购一家公司则不同. 交易的类型——无论是购买资产还是购买股票——决定了计划的结果.
在股票购买中, 收购公司对被收购公司的计划承担责任. 另一方面, 在资产购买中, 收购方在决定收购哪些资产方面有更大的灵活性. 收购公司不得在资产收购中收购对方公司的员工福利计划.
在尽职调查过程中要问的问题
买家进行尽职调查以发现隐藏的或有负债, 以及设计交割后的利益结构. 买家可能想问的其他几个问题是:
- 所有要求的申报是否及时完成(表格5500s和PBGC保费)?
- 该计划是否存在任何已知的设计或操作缺陷，可能危及该计划或该计划(或合并计划)的免税地位? (纠正这些问题的代价可能相当高昂.)
综合雇员福利的选择
这取决于交易的类型, 有几个选择来决定什么员工福利计划将看起来像一个公司交易. 再一次, 重要的是，在交易完成之前，要审查并决定哪种解决方案最适合你的情况. 正如您将看到的，每个选项都有优点和缺点.
终止被收购公司的计划(关闭前或关闭后)
采用这一选项, 买方的责任是有限的, 然后，员工可能被允许参与收购公司的计划.
这需要从被收购公司的计划中分配资金，以便参与者能够获得他们的退休储蓄. 他们可能会选择将其纳入后续计划或个人退休账户. 或者，他们可以用它买一艘船.
如果该计划有未偿还的参与人贷款, 它们将被视为对参与者的分配和征税.
将被收购公司的计划合并到你自己的计划中
合并这些计划可以防止参与者在合并时领取退休金.
收购公司将需要保留之前计划的福利选项形式和参与者的既定百分比.
他们也可能需要调和不同的计划年底.
如果被收购公司的计划存在运营缺陷, 这个计划会破坏合并后的计划. 这就是为什么在尽职调查过程中问上面建议的问题是一个好主意.
这个选项允许:
- 为所有员工提供统一的福利
- 与所有员工进行一次关于福利的沟通
- 简化管理(一个第三方管理员，一个审计，一个Form 5500归档)
冻结被收购公司的计划，并继续维护它
这一选择消除了被收购公司计划的参与者将花费他们的退休积蓄的风险.
被收购公司将承担以下成本:
- 管理被收购公司的计划
- 获得一个大计划的审计
- 向IRS和DOL提交适当的计划文件
员工福利计划在公司交易中有时会被忽视, 但正如我们讨论过的, 收购或合并具有重大的计划影响. 在敲定交易之前, 确保在你的新公司中分析和决定最佳的福利计划结构, 合并后的公司. 一个了解适当的报告和披露要求向IRS和DOL备案可以帮助确保一个合并或收购是一个顺利的过程.